MELHORES E PIORES FUNDOS DE DEBÊNTURES INCENTIVADAS EM 2025

Como performaram os Fundos de Debêntures Incentivadas (Hedgeados e Não Hedgeados) em 2025?

Para os fundos de Debêntures Incentivadas Hedgeados que analisamos, a mediana dos retornos em 2025 foi de 15,02%, contra 14,31% do CDI.

Para os fundos de Debêntures Incentivadas Não Hedgeados que analisamos, a mediana dos retornos em 2025 foi de 14,09%, contra 16,03% do IDA-IPCA Infra.

Maiores retornos em 2025 (Hedgeados)

1. BOCAINA INFRA 60 CDI FIC INFRA RF (+18,53%)

2. ITAÚ JANEIRO INFRA RP FIF CIC FI INFRA RF CP LP (+17,27%)

3. IBIUNA CREDIT DEBÊNTURES INCENTIVADAS FIF FI INFRA RF SUBCLASSE (+16,95%)

4. ARX HEDGE INCENTIVADO RP FIF CIC FI INFRA RF (+16,56%)

5. SANTANDER CDI RP FIF CIC FI INFRA RF CP (+16,18%)

Menores retornos em 2025 (Hedgeados)

1. JOURNEY CAPITAL ENDURANCE PLUS ADVISORY FIF CIC FI INFRA RF (+11,02%)

2. OCCAM ATIVO 30 RP FIF CIC FI INFRA RF CP (+11,67%)

3. QUASAR RP FIF FI INFRA RF (+12,93%)

4. BB DEBÊNTURES INCENTIVADAS CDI INFRAESTRUTURA RP FIF CIC RF CP (+12,99%)

5. SAFRA INFRA SELECTION II RP FIF FI INFRA RF (+13,04%)

Maiores retornos em 2025 (NÃO Hedgeados)

1. BOCAINA INFRA 60 IPCA FIC INFRA RF (+18,86%)

2. JGP DEBÊNTURES INCENTIVADAS JUROS REAIS 60 RP FIF FI INFRA RF CP (+16,70%)

3. ITAÚ ACTION DEBÊNTURES INCENTIVADAS RP FIF CIC FI INFRA RF CP LP (+16,52%)

4. ARX ELBRUS PRO ADVISORY I RP FIF CIC FI INFRA RF (+15,62%)

5. LEGACY CAP COM AD DEBÊNTURES IPCA R L FIF CIC FI INFRA RF CP (+15,09%)

Menores retornos em 2025 (NÃO Hedgeados)

1. JGP ECOSSISTEMA II RP FIC INFRA RF CP (+4,06%)

2. GALAPAGOS NAZCA DEBÊNTURES FI INFRA RF (+8,73%)

3. JOURNEY CAPITAL ENDURANCE DEBÊNTURES INCENTIVADAS JUROS REAIS ADVISORY FIF CIC FI INFRA RF (+11,13%)

4. ABSOLUTE HIDRA IPCA FIC INFRA RF (+12,11%)

5. JCW INFLAÇÃO I FIC INFRA RF (+12,18%)

Fonte dos dados: Quantum / Outliers Advisory

Data base: 31/12/2025

Data de coleta: 12/01/2026

(Fundos sem cota disponível na Quantum no momento da coleta foram omitidos)

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***IMPORTANTE***

*Segundo uma amostra pessoal com cerca de 100 Fundos de Debêntures Hedgeados e Não Hedgeados somados, com diferentes graus de risco, duration e indexadores (DI e IPCA).

- Para análise de fundos de crédito, é fundamental observar o desempenho em 12 a 24 meses, além dos aspectos qualitativos da gestora.

- Este material é meramente informativo e não constitui recomendação de investimento.